Электрондық әмиян, алдын ала төленген карта және stored value жобаларына режимді таңдауға, электрондық ақшаға авторизация немесе лицензия алуға және қаражатты қорғауды, комплаенсті және технологияны құруға көмектесеміз. Заңгерлер, қаржы мамандары, қылмыстық жолмен алынған кірістерді заңдастыруға (жылыстатуға) және терроризмді қаржыландыруға қарсы іс-қимыл және комплаенс мамандары мен инженерлер бір жоба жоспары бойынша жұмыс істейді.
Электрондық ақша институты (EMI) электрондық ақша — әмиянда немесе шотта сақталатын және төлемдерге пайдаланылатын алдын ала төленген құн — шығарады және әдетте байланысты төлем қызметтерін көрсетеді. Гонконгта және БАӘ материгінде баламалы рұқсат — stored value facility (SVF) лицензиясы; ADGM қаржылық еркін аймағында және «Астана» халықаралық қаржы орталығында (АХҚО) stored value шығару Providing Money Services реттелетін қызметіне кіреді.
ЕО-да негізгі ережелерді Электрондық ақша туралы директива (EMD2) белгілейді: бастапқы капитал, айналыстағы электрондық ақша көлеміне байланысты меншікті қаражат, клиент қаражатын қорғау және тарату тәсілдеріне шектеулер. Ұлыбритания authorised және small EMI режимдері бар өзінің Electronic Money Regulations 2011 құжатын қолданады. ЕО-да электрондық ақшаны да қамтитын төлем реттеуінің реформасы жүріп жатыр; қолданылатын ережелерді бағалау кезеңінде растаймыз.
Қазақстанда электрондық ақша шығару банктік емес компаниялар үшін ЕО-дағыдай ашық емес. «Төлемдер және төлем жүйелері туралы» Заңға сәйкес электрондық ақшаны Қазақстан Республикасының Ұлттық Банкі (ҚР ҰБ), банктер және Ұлттық пошта операторы шығарады, ал төлем ұйымы электрондық ақшаны өткізуге, онымен жасалатын төлемдерді өңдеуге және эмитентпен шарт бойынша электрондық ақша жүйесінің операторы болуға құқылы. Сондықтан Қазақстандағы электрондық әмиян жобалары әдетте эмитент-банкпен серіктестік арқылы құрылады; заңның қолданыстағы редакциясы бағалау кезеңінде расталады.
Кестеде біз жұмыс істейтін режимдер және ресми дереккөздерде расталған талаптар көрсетілген. Цифрды тексеру мүмкін болмаса, оны бағалау кезеңінде растаймыз.
| Юрисдикция | Реттеуші | Режим | Негізгі шарттар |
|---|---|---|---|
| Еуропалық Одақ (EMD2) | Ұлттық құзыретті орган | Авторизация | Бастапқы капитал кемінде €350 000. Электрондық ақша шығаруға арналған меншікті қаражат — айналыстағы электрондық ақшаның орташа көлемінің кемінде 2%. Алынған қаражатты қорғау. Айналыстағы орташа көлем €5 млн-ға дейін болғанда small EMI-ді босату мүмкіндігі. |
| Литва | Литва Банкі | Авторизация | EMD2-нің капиталға, меншікті қаражатқа және қаражатты қорғауға қойылатын талаптары қолданылады. Ұлттық опциялар мен өтінім беру тәртібі бағалау кезеңінде расталады. |
| Ұлыбритания | Қаржылық реттеу және қадағалау басқармасы (FCA) | Авторизация (authorised EMI) немесе тіркеу (small EMI) | Authorised EMI: бастапқы капитал кемінде €350 000. Small EMI: айналыстағы электрондық ақшаның орташа көлемі €5 млн-ға дейін; көлем €500 000-ға жеткенде капитал оның кемінде 2%. 2026 жылғы 7 мамырдан бастап authorised EMI үшін қаражатты қорғау туралы CASS 15 тарауы қолданылады. |
| БАӘ — материк және қаржылық емес еркін аймақтар | БАӘ Орталық банкі (CBUAE) | SVF лицензиясы | Капитал AED 15 млн (2020 жылы AED 50 млн-нан төмендетілген); банктің капиталды тікелей бақылауы енді міндетті емес. |
| БАӘ — ADGM | Қаржылық қызметтерді реттеу басқармасы (FSRA) | Financial Services Permission — Providing Money Services | 2020 жылғы 9 қарашадан бастап stored value шығаруды және төлем шоттарын қамтиды. Капитал пруденциялық санатқа байланысты және бағалау кезеңінде расталады. |
| Гонконг | Гонконг ақша-кредит басқармасы (HKMA) | SVF лицензиясы | Төленген капитал кемінде HK$25 млн; Гонконгта құрылған компания; пайдаланушы қаражатын қорғау (float). |
| Сингапур | Сингапур ақша-кредит басқармасы (MAS) | Лицензия: Standard (SPI) немесе Major (MPI) Payment Institution | SPI базалық капиталы — S$100 000. Электрондық ақшаның орташа күндік қалдығы S$5 млн-нан асқанда немесе операциялар бойынша айлық шектер асқанда MPI лицензиясы қажет. |
| Қазақстан | Қазақстан Республикасының Ұлттық Банкі (ҚР ҰБ) | Банктер мен Ұлттық пошта операторының шығаруы; төлем ұйымын есептік тіркеу | Төлемдер туралы заңға сәйкес электрондық ақшаны Ұлттық Банк, банктер және Ұлттық пошта операторы шығарады. Тіркелген төлем ұйымы электрондық ақшаны өткізуге және онымен жасалатын төлемдерді өңдеуге құқылы. Модель мен заңның қолданыстағы редакциясы бағалау кезеңінде расталады. |
| «Астана» халықаралық қаржы орталығы (АХҚО) | «Астана» халықаралық қаржы орталығының Қаржылық қызметтер көрсетуді реттеу жөніндегі комитеті (AFSA) | Авторизация — Providing Money Services | Төлем құралдары мен stored value шығаруды қамтиды. АХҚО құқығы тек АХҚО қатысушыларына қолданылады; капитал бағалау кезеңінде расталады. |
| Қырғызстан | Қырғыз Республикасының Ұлттық банкі | Электрондық ақша шығару құқығы бар төлем ұйымының лицензиясы | Банктік емес төлем ұйымдары Ұлттық банктің төлем ұйымдары тізілімінде көрсетілетін жеке құқық негізінде электрондық ақша шығара алады. Жаңа төлем ұйымына кемінде 30 млн сом жарғылық капитал қажет; электрондық ақша шығару құқығын алу шарттары бағалау кезеңінде нақтыланады. |
Реттеушілік капиталға мемлекеттік және тіркеу алымдары, операциялық шығыстар және біздің қызметтеріміздің құны кірмейді. Біздің қызметтеріміздің құны жобаны бағалағаннан кейін келісіледі.
Өнімді, қаражат қозғалысын және мақсатты нарықтарды талдаймыз, электрондық ақшаға немесе төлем қызметтеріне рұқсат қажет екенін анықтап, режимдерді салыстырамыз. Нәтиже: ұсынылатын юрисдикция және модель.
Компанияны тіркеу немесе бейімдеу, корпоративтік басқару, қаражатты қорғауға арналған банктер, серіктес-эмитенттер мен төлем жүйелері; Қазақстанда — эмитент-банкпен серіктестік. Нәтиже: келісілген құрылым.
Бизнес-жоспар, қаржылық модель, саясаттар, ақшаны жылыстатуға және терроризмді қаржыландыруға қарсы іс-қимыл жүйесі, қаражатты қорғау және тарату моделі. Нәтиже: өтінімнің толық пакеті.
Өтінім беру, реттеушінің сұрақтарына жауап беру, сұхбатқа дайындық. Нәтиже: өтінім бойынша шешім.
Капиталды енгізу, қаражатты қорғауға арналған шоттарды ашу, әмияндар есебін, KYC, мониторинг пен салыстыруларды баптау. Нәтиже: жұмысқа дайындық.
Операциялық іске қосу, алғашқы есептілік, дистрибьюторларды бақылау, өнімдердегі өзгерістер. Нәтиже: міндеттерін орындай отырып, электрондық ақша саласында жұмыс істеп тұрған бизнес.
Қарау мерзімдерін ұлттық заңнама немесе реттеуші тәжірибесі белгілейді және олар юрисдикцияларда әртүрлі; таңдалған режим үшін оларды растаймыз. Іс жүзінде мерзім негізінен өтінімнің сапасына, қаражатты қорғау тетігінің дайындығына және реттеуші сұрақтарына жауап беру жылдамдығына байланысты. Шешімнің нақты күнін уәде етпейміз.
ЕО, Ұлыбритания, БАӘ, Сингапур, Қазақстан немесе АХҚО-да төлем қызметтерін жеткізушіні авторизациялау не тіркеу — режимді таңдаудан іске қосуға дейін.
ТолығырақЦифрлық активтермен байланысты төлем сервистері, электрондық ақша, төлем қосымшалары және инфрақұрылым.
ТолығырақАқша аударымдары бизнесіне арналған лицензиялар мен тіркеулер: ЕО мен Ұлыбританияның төлем режимдері, Канада мен АҚШ-тағы MSB тіркеуі, штат лицензиялары, Гонконг, БАӘ, Қазақстан және АХҚО.
ТолығырақЛицензияланған және лицензия алатын қаржы және крипто компанияларына арналған тәуекелдерді бағалау, саясаттар, KYC/KYB, санкциялық және операциялық мониторинг, travel rule және тексерулерге дайындық.
ТолығырақЖобаны бірнеше сөйлеммен сипаттаңыз. Біз нақты жауап береміз: қандай мәселелерді шешу керек және неден бастау қажет.
Жобаны талқылауEMI электрондық ақша — пайдаланушылар сақтайтын және жұмсайтын қалдықтар — шығаруға және төлем қызметтерін көрсетуге құқылы. Төлем институты төлемдерді орындайды, бірақ электрондық ақша шығармайды. ЕО-да бұл EMI үшін жоғарырақ бастапқы капиталды (€350 000) және айналыстағы электрондық ақша көлеміне байланысты меншікті қаражатты білдіреді.
Режимге байланысты: ЕО мен Ұлыбританияда EMI үшін €350 000, CBUAE-де SVF үшін AED 15 млн, HKMA-да SVF үшін HK$25 млн, Сингапурда SPI үшін S$100 000. Бұл тек реттеушілік капитал; мемлекеттік алымдар, операциялық шығыстар және біздің сыйақымыз — жеке баптар. Сыйақы бағалаудан кейін келісіледі.
ЕО-да электрондық ақшаны дистрибьюторлар арқылы таратуға және өтеуге болады, бірақ агенттер арқылы шығаруға болмайды; агенттер тек төлем қызметтерін көрсете алады. EMI өз дистрибьюторлары үшін жауап береді, сондықтан бақылау рәсімдері өтінімге кіреді.
«Төлемдер және төлем жүйелері туралы» Заңға сәйкес электрондық ақшаны Ұлттық Банк, банктер және Ұлттық пошта операторы шығарады. Төлем ұйымы электрондық ақшаны өткізуге, онымен жасалатын төлемдерді өңдеуге және эмитентпен шарт бойынша электрондық ақша жүйесінің операторы болуға құқылы. Біз әмиян моделін талдап, эмитент-банкпен серіктестікті құрамыз.
Жоқ. Стейблкоиндер жеке реттеледі: мысалы, БАӘ-де CBUAE-нің Payment Token Services Regulation құжаты және Гонконгта Stablecoins Ordinance. Токен қандай режимге жататынын бағалаймыз.
ЕО-да айналыстағы электрондық ақшаның орташа көлемі ұлттық шектен (ең көбі €5 млн) аспаса, мүше мемлекеттер талаптардың бір бөлігінен босата алады; Ұлыбританияда да €5 млн шегі бар small EMI тіркеуі бар. Шектен асқанда толық авторизация қажет.
Жоқ. Шешімді реттеуші қабылдайды, ал банктер, төлем жүйелері мен провайдерлер ынтымақтастық туралы мәселені өздері шешеді. Біз жобаны талаптарға сәйкес келетіндей, ал реттеуші сұрақтарына толық жауап берілетіндей етіп дайындаймыз.
Өнімді (әмиян немесе карта), мақсатты нарықтарды және күтілетін қалдықтарды сипаттаңыз. Модельді саралап, режимдерді салыстырып, жоба жоспарын ұсынамыз; сыйақы бағалаудан кейін келісіледі.
Сипаттаманы зерделеп, нақты жауап береміз: қандай режим қолданылуы мүмкін және неден бастау керек.
Powered by Paralex